Título: BTG reúne investidores em NY e na Europa
Autor: Valenti, Graziella
Fonte: Valor Econômico, 08/07/2011, EU &/S.A., p. D3
De São Paulo
O banco BTG Pactual marcou reuniões com investidores em Nova York e na Europa na próxima semana para apresentar detalhes da operação de fusão entre os grupos varejistas Pão de Açúcar e Carrefour no Brasil.
A ideia do banco é avaliar o interesse de novos investidores privados em colocar dinheiro na operação - o que pode diminuir a quantidade de recursos que o BNDES (Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social) pode destinar ao negócio.
Novos investidores, assim como o banco, entrariam na Gama, joint venture que, pela proposta de negócio divulgada, será criada para, depois de receber aportes de recursos do BTG (R$ 690 milhões) e do BNDES (R$ 3,9 bilhões), incorporar o Pão de Açúcar.
Nessa transação, que prevê os aportes de novos recursos, cada ação do Pão de Açúcar está avaliada em R$ 66 - no fechamento de ontem da bolsa, o papel preferencial (sem direito a voto) estava em R$ 68,50.
Procurado, o BTG Pactual afirmou que não comenta rumores de mercado.
Em entrevista ao Valor ontem, o empresário Abilio Diniz afirmou que o controlador e presidente do BTG Pactual, André Esteves, "já disse que tem mais dinheiro e que tem uns fundos interessados" em participar do negócio. E também afirmou que o BNDES "vai continuar na operação até o fim".
A participação do BNDES no negócio gerou muitas críticas. Em nota oficial na semana passada, o banco informou que só continuará na operação se houver entendimento entre Abilio Diniz e seu sócio na França, o Casino.
O presidente do grupo francês, Jean-Charles Naouri, quer que seja cumprido o atual acordo de acionista que prevê que o Casino fique com o controle do grupo em 2012. Na proposta apresentada por Diniz para a fusão com o Carrefour, a nova empresa fica sem controlador definido.
No mercado, nos últimos dias, havia muitos comentários sobre a disposição de investidores privados em aderir à operação. Como teria percebido o apetite espontâneo, o BTG Pactual agora procura apresentar a operação para outros possíveis interessados.
Ontem, circulavam informações de que um fundo soberano já tinha se comprometido com apoio substancial à operação de fusão das empresas de varejo.
Os encontros com investidores no exterior serão comandados por Claudio Galeazzi, sócio do BTG Pactual e ex-presidente do Pão de Açúcar. Ele vai explicar os detalhes da operação e enfatizar as sinergias do negócio.