Título: Nossa Caixa põe à venda lote de até 20% do capital
Autor: Carvalho, Maria Christina
Fonte: Valor Econômico, 28/09/2006, Finanças, p. C8

O Banco Nossa Caixa divulgou, ontem, prospecto preliminar da nova venda de ações que fará. Seu controlador, o Estado de São Paulo, vai vender 18.847.554 ações ordinárias, equivalente a 17,7% do capital total. Se a demanda justificar, será vendido um lote adicional ("green shoe") de até 2.827.132 ações ordinárias, equivalentes a 15% do lote inicialmente ofertado, totalizando 20,2% do capital total.

Pela cotação de R$ 42,48 da ação, ontem, no mercado, a operação vai totalizar R$ 800 milhões sem "green shoe" e R$ 920 milhões com o lote adicional. A cotação final de venda, porém,

será definida em 17 de outubro, quando termina o processo de reserva das ações e também o bookbuilding.

A operação de venda terá como coordenador líder o UBS Investment Bank; e como coordenadores contratados o ABN AMRO Real, Deutsche Bank e Banco Fator.

A nova oferta de venda de ações será feita no mercado interno com melhores esforços no mercado externo. Se houver demanda, haverá uma venda para investidores do varejo de 10%, no mínimo, a 20% no máximo, sem contar com o lote suplementar. Além disso, uma fatia de até 5,75% será destinada a empregados e aposentados.

Pelo cronograma da oferta, o início do período de reserva de ações será em 4 de outubro. O encerramento do período de reserva será em 17 de outubro, coincidindo com o final do roadshow e também do procedimento de bookbuilding. No dia seguinte, começa o período de exercício da opção de ações do lote suplementar, que termina em 18 de novembro. O anúncio de encerramento da operação deve ser publicado em 23 de novembro.

As ações a serem oferecidas pertencem ao governo do Estado de São Paulo, que embolsará o resultado da venda e terá sua participação no capital total do banco reduzida de 71,2% para 53,6%, sem considerar o "green shoe". Em outubro do ano passado, o governo estadual fez uma oferta pública inicial de distribuição secundária de ações da Nossa Caixa, que envolveu 30.772774 ações ordinárias, ao preço de R$ 31 por ação, no montante de R$ 953,9 milhões. Com a nova oferta, o percentual de ações em circulação no mercado subirá dos atuais 28,7% para 46,4%, sem considerar o lote suplementar.

No prospecto, a Nossa Caixa fala das perspectivas positivas de seus negócios, lembrando que, a partir de janeiro, passará a pagar as os salários dos funcionários do governo estadual. Observa, porém, que as medidas anunciadas pelo Conselho Monetário Nacional (CMN), dia 5 deste mês, com o objetivo de aumentar a competição bancária mudaram um pouco as perspectivas.

Segundo a Nossa Caixa, após as medidas, não há como garantir que os atuais correntistas que recebem seus salários na Nossa Caixa continuarão movimentando recursos por intermédio do banco; nem que os funcionários do governo estadual, que passarão também a receber os pagamentos no banco façam o mesmo. A Nossa Caixa tem 4,9 milhões de clientes.